Nato da genitori irlandesi, Peggy e Tommy Gallagher, emigrati a [[Manchester]], Liam è il più piccolo di tre fratelli. La madre è originaria di [[Charlestown (Irlanda)|Charlestown]], nella [[contea di Mayo]], mentre il padre di [[Duleek]], nella [[contea di Meath]]<ref>{{cita news|url=http://oasisnotizie.blogspot.com/2013/10/gli-oasis-potrebbero-tornare-insieme.html|titolo=Gli Oasis potrebbero tornare insieme, "hanno ancora delle faccende da sbrigare". Parola del fratello di Liam e Noel|editore=OasisNotizie|data=27 ottobre 2013}}</ref>.
Trascorre l'infanzia nel sobborgo di [[Burnage]] con i fratelli Paul e Noel. Liam ricorda che da piccolo veniva spesso chiamato ''our kid'' (il nostro bimbo) dai suoi fratelli maggiori, Paul e Noel. Un altro suo soprannome era ''The WeeetabixWeetabix kid'', per la sua passione per questo tipo di [[Cereale|cereali]]<ref name="IT">{{cita news|url=http://www.irishtimes.com/culture/a-brother-s-love-s-a-blessing-1.95895|titolo=A brother's love's a blessing|editore=The Irish Times|autore=Kevin Courtney|data=15 ottobre 1996|lingua=en}}</ref>, mentre un altro era ''Peggy's shadow'' (l'ombra di Peggy), perché stava sempre accanto alla madre. All'età di dodici anni Liam rimane sconvolto dal divorzio dei suoi genitori, ma soprattutto dai modi violenti con cui il padre ha trattato la madre durante l'ultimo periodo prima del distacco. L'infanzia non è delle più semplici. Con la scuola non va meglio: Liam stenta a raggiungere la sufficienza in molte materie e a quindici anni è espulso dalla scuola perché, mentre fuma una sigaretta, viene coinvolto in una rissa tra i suoi amici e una banda rivale. Nonostante siano i fratelli maggiori a subire gli abusi del genitore<ref name="Supersonic">Documentario ''[[Oasis: Supersonic]]'', diretto da [[Mat Whitecross]], 2016</ref>, Liam ha dichiarato che le violenze del padre lo hanno influenzato profondamente, ispirandolo a diventare un artista e a parteggiare per il [[Manchester City Football Club|Manchester City]]<ref name="abuseartist">"[http://www.contactmusic.com/news.nsf/article/gallagher%20abuse%20made%20me%20a%20better%20artist_1051199 Oasis - Gallagher: 'Abuse Made Me a Better Artist']", Contact Music, 15-12-2007</ref>. Liam sostiene che è stata una martellata in testa subita da un bullo di una scuola rivale e il successivo risveglio in ospedale dove ascoltò ''[[Like a Virgin (singolo)|Like a Virgin]]'' di [[Madonna (cantante)|Madonna]] a instillargli la passione per la musica<ref name="Supersonic"/>.
